2026-2031年全球及中國化肥行業市場全景調研及投資前景預測報告

發布時間為2026年7月截至日期為：2026年6月(貿易數據到2025年12月)大數字卡片ResearchNester,2026年2月2026年全球市場規模預測2024年中國化肥施用量(折純)4988萬噸下降2024年中國化肥產量(折純)6006萬噸國家統計局，同比+8.5%2024年中國鉀肥進口依存度百川盈孚、公開研報中國海關總署2031年全球市場規模預測本報告測算(估算)核心發現 2 3 4 6 8 9 1 20 21 27 30(三)頭部企業經營對標(2024年) 32 3 3 40 42 43附錄A:核心數據表 43附錄B:術語表 4附錄C:數據來源清單 圖4全球化肥市場容量預測(2021-2031年)圖6中國的農業用化肥產量的變化情況(從2020年到2024年)圖8中國氮、磷、鉀主要產品價格走勢(2023年到2026年第1季度)圖13中國的鉀肥進口依賴度(2020-2024年)圖15中國的磷肥生產量按地區劃分(到2024年)圖18典型商業模式比較分析(一)行業定義與分類1、氮肥2、磷肥3、鉀肥4、復合肥與新型肥料(二)行業屬性與地位(三)研究范圍與方法說明1、研究范圍2、數據來源3、口徑說明與免責(一)政策環境(Political)2、保供穩價機制—12—4、進口關稅配額(根據商務部公告2024年第49號)。(二)經濟環境(Economic)在能源和原材料的成本上，氮肥的價格和煤炭、天然(三)社會環境(Social)圖20圖20中國三大糧食作物化肥利用率(2013-2024)三大糧食作物化肥利用率(%)2014(一)全球化肥市場規模市場規模(億美元)增速(%)圖2市場規模(億美元)增速(%)圖2全球化肥市場規模及增速(2021-2025)市場規模(億美元)同比增速(%)來源：ResearchNester、MarketGrowthReports、FMI,多源交叉整理(2022年為價格高點)圖2全球化肥市場容量和增長速度(2021-2025年)(二)全球消費結構與區域格局品種構成：到2023年全球化的肥料消耗當中，氮肥大約是1.17億噸(占到了53%),磷肥大約是4700萬噸(占到了21%),鉀肥大約是3800萬噸(占到了17%)。全球消費結構(%)氮肥鉀肥中國消費結構(%,估算)來源：MarketGrowthReports(全球);中國結構為估算圖14全球化肥市場區域份額(2025)歐洲12%亞太60%北美20%圖14全球化肥市場的地區分布情況到2025年(三)中國市場規模與產量點；氮肥產量達到4925.8萬噸，同比增加了8.8個百分點；尿素產量則達到了市場規模(億元人民幣)市場規模(億元人民幣)圖3中國化肥市場規模及增速(2021-2025)市場規模(億美元)同比增速(%)202120222023圖3中國的化肥市場容量和增長速度(2021-2025年)圖5圖5中國農用化肥施用量變化(2015-2024,連續9年下降)農用化肥施用量(折純，萬噸)2016來源：國家統計局、農業農村部；2017-2020、2022年為插值估算圖5中國的農業化肥使用量的變化情況(從2015年到2024年)圖6中國農用化肥產量變化(2020-2024)農用氮磷鉀化肥產量(折純，萬噸)來源：國家統計局、光大證券；2020/2023為估算值圖6中國的農業化肥產量的變化情況(從2020年到2024年)1、氮肥：供給寬松，價格中樞下移量為6754萬噸(同比增加8.25%)。到2025年還有大約489萬噸的新建產能要投產，2、磷肥：產能過剩，磷礦支撐價格高位磷酸一銨和磷酸二銨的產能大約為2233萬噸和2449萬噸，在2025年4月份的到2180萬噸(以P2O5計),其中湖北省有715.7萬噸(占到總量的四成多一點),云圖15圖15中國磷肥產量區域分布(2024,前五省占88%)來源：中商產業研究院產量(萬噸)(五)價格走勢分析圖9中國的尿素出廠價格走勢(2023年到2026年第1季度)圖10磷酸一銨(出廠)磷酸二銨(出廠)圖10中國磷酸一銨、二銨出廠價格走勢圖(2023年到2026年第1季度)港口氟化鉀價格(元/噸左軸)-■-年度進口大合同價(美元/噸，右軸)圖11中國的氯化鉀市場價格和進口大合同的價格出口量為2025年我國各類肥料總共出口了4627萬噸，比去年增長了44%,出口額達到137.55億美元，同比上升了57.9%。尿素出口量為489萬噸(+1778.1%),硫酸銨出口量為2136萬噸(+24.7%),磷酸二銨出口量為348萬噸(-23.8%),磷酸一銨出口量為188萬噸(-6.3%)。(數據來源于中國海關總署)。圖12中國肥料出口量與出口金額(2021-2025)出口量(萬噸)出口金額(億美元)20212022202320來源：中國海關總署；2021-2024為估算整理(一)產業鏈全景(氮肥原料)(青海/新疆/老撾)(滲透率提升)來源：本報告整理繪制(產能數據為2024年口徑)圖1中國的化肥行業的整個產業鏈圖(二)價值鏈利潤分配圖23化肥產業鏈各環節毛利率對比(2024)來源：云天化2024年年報及行業異數據估算(三)成本結構分析圖24尿素與磷酸二銨成本結構拆解(估算)尿秦(估算)磺酸二銨(估算)來源：本報告基于行業成本橫型估算尿素和磷酸二銨的成本構成如圖24所示(數據為估計值)(一)全球競爭格局圖22圖22全球化肥市場主要廠商份額(2025,估算)4.0%其他-0圖22全球化肥市場的主要企業市場份額預測到2025年(數據來源于預測)(二)中國市場競爭格局到2024年(三)頭部企業經營對標(2024年)核心亮點云天化磷礦-磷肥一體化龍頭約151億元(估算)約46億元(估算)國內最大鉀肥基地+鋰鹽中化化肥約230億港元(估算)約10億港元(估算)約160億元(估算)約12億元(估算)磷復肥龍頭約340億元(估算)約39億元(估算)煤化工平臺型尿素龍頭圖16中國化肥頭部企業營收與凈利潤(2024) 亞鉀國際來源：本報告基于公開信息的綜合評估(估算)(四)波特五力簡析(一)主流商業模式2、平臺化煤化工模式3、渠道分銷模式4、品牌復合肥模式5、海外資源開發模式圖18典型商業模式對比評估(估算)平臺煤化工(華魯恒升)圖18典型商業模式比較分析(估計值)(二)典型案例剖析1、云天化：磷礦一體化的全鏈龍頭2、鹽湖股份：察爾汗鹽湖的鉀鋰雙主業3、中化化肥：央企分銷主渠道4、亞鉀國際：老撾鉀鹽的放量樣本(一)六大趨勢研判緩控釋肥來源：行業公開資料整理(估算，合計約1500億元)圖26中國的新型肥料各領域市場容量預測到2025年(單位：億元)圖19中國新型肥料市場結構份額(2025)功能性肥料7%水溶肥25%3、鉀肥自主保障強化4、出口政策相機抉擇5、產業鏈一體化與出海并購加速6、數字化與農服融合圖4全球化肥市場規模預測(2021-2031)預測規模(2026-2031,估算)±7%情景區間202220242026圖4全球化肥市場容量預測(2021-2031年)圖圖21中國化肥市場規模預測(2021-2031)預測規模(估算)202220242026來源：本報告按3.8%復合增速測算(估算)圖21中國的化肥市場容量預測(2021-2031年)化肥行業研究·2026-2031年全球及中國化肥行業市場全(三)投資前景與機會圖譜確定性的機會有：鉀肥資源公司(鹽湖股份、亞鉀國際),(一)風險提示(二)對企業的建議1、鎖定資源2、產品升級4、國際化(三)對投資者的建議附錄附錄A:核心數據表表A1中國農用化肥施用量(2015-2024,萬噸，折純)5251(估算)5859(估算)5079(估算)5653(估算)5404(估算)品種數量(萬噸)同比尿素(出口)出口配額框架下恢復硫酸銨(出口)巴西需求驅動磷酸二