英國現代金融業監管及其對我國的啟示 4300字

英國現代金融業監管及其對我國的啟示4300字隨著世界經濟一體化的日益加深，我國參加世貿組織，如何進一步調整和完善我國金融監管體制就自然提上了議事日程。在這種背景下，2022年4月，醞釀已久的中國銀行業監督委員會隨著“兩會〞推入了前臺，銀監會的成立成為我國金融監管體制改革和完善的重大突破。從中國的實際情況看，雖然銀監會在監管理念和措施上有長足的進步，但在監管專業化、監管模式創新等方面仍要做出較大的努力。正所謂“他山之石，可以攻玉〞，在研究我國的金融監管體制時，我們借鑒其他國家尤其是英國等市場經濟比擬興旺的國家的經驗，具有重要的意義。

英國的金融監管模式管窺

長期以來，各國在實施金融監管的具體辦法上存在很大差別。但近年來，各國都加強了對金融機構業務資料的監測分析，同時加強了現場檢查的力度，并廣泛地利用了外部的審計力量。這里將通過對英國的銀行金融機構監管模式的分析，尋求建立和健全中國金融監管體系的經驗與啟迪。

〔一〕市場準入

英國銀行的注冊管理是由英格蘭銀行監管局負責。英格蘭銀行給予銀行準入注冊，又稱為授權或認可。1、授權資格必須是法人，是公司性的信貸機構。2、最低資本。銀行至少有500萬英鎊。3、申請者要提供即將接受存款業務的規模、性質、業務方案和管理安頓，以及監管當局可能要求的其他資料。4、機構的每位董事、控制者或經理人員在其位置上是適宜的；業務經營至少由兩個人有效地進行管理，這個規范又稱為“四只眼原那么〞。

〔二〕對銀行經營的管理

1、資本充足率。英國監管當局要求銀行資本的最低清償比率為8%；同時規定比最低清償比例高約50%的觸發比例；目標比率是在觸發比例確定之后設定的，目標比例通常至少高于觸發比例1%之上，假設銀行認為目標比例要少于觸發比例1%時，那么需監管當局同意。目標比例可以起到一種“警告燈〞的作用，是監管當局開始與商業銀行討論其確保觸發比例不被侵犯的信號。

2、流動性管理。監管當局對銀行流動性的監管是以流動性缺口來衡量的。凈缺口數值是一定時期流動性資產減去到期負債。監管當局對流動性缺口的監督是通過設立流動性指導線來進行，通常只對第1時區〔8天以內〕和第2時區〔1個月以內〕的流動性缺口設立最高指導線，即8天以內流動性缺口率不超過10%，1個月以內流動性缺口率不超過20%。

3、貸款大額風險的監督。監管當局認為，對單一顧客、某集團、某一經濟領域、某金融業務領域〔如外匯〕的超額貸款使銀行承受巨大風險，需要通過與資本掛鉤或資產分散化來加以控制。監管當局主要運用大額風險與資本根底掛鉤〔10%-25%〕的報表來予以監督，任何單一貸款或風險顯著增加，都將導致現場檢查的增加。

4、風險準備金。在英國，銀行準備金的提取和使用是根據金融和會計慣例進行的。對此，法律沒有明確具體的規定。事實上，英國銀行的準備金有兩種，即特殊準備金和普通準備金。特殊準備金表現為某筆特殊貸款的減值，普通準備金是根據那些損失而提取的。按規定，決定準備金水平是銀行決策層的職責。在按法定要求對銀行進行審計時，審計師要就銀行所提準備金的充足率作出評價。監管當局在對銀行管理層就審慎監督問題進行例行會談的過程中，準備金的提取情況也是重要議題之一。

〔三〕現場和非現場稽核

英國監管當局對銀行的現場檢查不以己為主，而是由報告會計師和檢查支隊代表監管當局，根據1987年?銀行法》和監管當局的要求，對銀行進行現場檢查，并向監管當局報告，然后由監管當局與被檢查銀行就上述報告或監管當局認為有必要的問題舉行各種會議，討論和解決檢查出的問題。監督的內容主要包括資本充足性、流動性、大額風險和外匯風險。監管當局對資本充足率予以高度重視，且與大額風險、外匯風險等監督掛鉤。監管當局非現場監督的目的是監督銀行的授權規范是否被遵守，以確保留款人的利益。

〔四〕危機處理和市場退出

1、市場退出。指重組、合并或自動解散等。監管當局的監管作用是持續到所有存款歸還為止。2、監管當局有權對不合乎授權最低規范的銀行予以取消、禁止或限制授權。3、在監管當局認為必要時，銀行可被置于管制狀態或清盤。4、英國的存款保險管理。英國實行強制性存款保險制度，存款保險限于1萬英鎊以內的存款，存款中只有75%可保險。

對我國金融監管的啟示

英國是舉世公認的金融監管體系最為完善的國家之一，通過上述分析，我們可以看出：英國在金融監管上注重功能性監管和控制風險的防備與預警體系的建立，注重混業經營下的集中統一監管與綜合性監管。英國的監管運作在許多方面是值得我們借鑒的。

第一，各國金融監管體制如何構建，是與各國國情和經濟、金融開展的狀況密切相關的。世界上沒有一個統一的、最優的金融監管體制模式。而且，雖然金融監管體制對金融監管效率和有效性有著重要的意義，但它只是為有效的金融監管提供良好的環境，監管體制本身并不能確保有效的金融監管〔Goodhartetal,1998〕。從某種意義上說，金融監管體制如何設計，充其量只能算作第二位的重要問題，而取得并加強金融監管的能力與效果才是金融體制改革的首要目的。科學有效的金融監管體制應該既是學習外國經驗同時又是從我國國情出發、既在技術上可行又在本錢上經濟的體制。英國選擇統一監管有其深刻的歷史背景。而現階段我國仍處于社會主義初級階段，經濟不興旺，市場經濟體制還在不斷建立和完善的過程中，尤其在金融市場體系不健全、不興旺的條件下，金融配置資源的能力不強，潛在的金融風險較大，商業銀行和其他金融行業的自我約束力缺乏，所以我國目前不宜過快推行統一監管，而應維系分業監管的格局。眾所周知，統一監管必須具備四個條件：一是具有完善的法律體系；二是金融機構具有很強的自我約束和內部控制能力；三是監管體系必須有明確的責任劃分、順暢的協調機制、合理的制度安頓以及快速的反饋操作；四是具有較高水平的復合型優秀監管人才。假設不顧條件，脫離實際盲目樂觀，急于從分業監管向統一監管過渡，最終只能是削弱不同監管主體之間的競爭力，誘發權力壟斷和官僚主義，致使統一監管的潛在優勢丟失。

第二，分工與協作的和諧統一。英國在FSA成立不久就發布了?財政部、英格蘭銀行和金融效勞局之間的諒解備忘錄》，為英國金融監管體制改革后財政部、英格蘭銀行和金融效勞局之間分工協作建立了制度性框架。同樣在我國，人民銀行、銀監會、證監會和保監會之間建立穩定的信息溝通機制和雙邊及多邊緊急磋商機制，這對順利推行貨幣政策和發展金融監管具有重要意義。為了避免人民銀行、銀監會、證監會和保監會的協調機制流于形式，應當將協調機制通過立法的方式有效固定下來。

第三，權力制衡不可短少。英國“金融效勞和市場特別法庭〞的成立再一次告訴我們：權力必須受到監督，失去監督的權力必然導致腐敗。在我國，金融監管的權力制衡應包括兩個方面：一是對金融監管部門的監管權力必須接受有關部門的監督。當被監管單位對監管部門的處分不服時，應該有不同系統的單位受理申訴，而不應該由金融監管部門的上級受理，以確保執法的公平公道公開；二是針對農村信用社歸地方政府管理的現實，應賦予金融監管部門有權否決地方政府可能隨意撤換信用社領導的權力，以盡量減少來自地方政府對金融的行政干涉。

第四，我國的立法必須明確規定監管機構的監管目標。我國目前的監管目標籠統，落實難度較大。防備風險、維護金融平安是金融監管部門工作的努力方向，但在實踐中如何實現目標，既沒有對監管工作制定考核規范，也沒有明確不能實現目標應負什么樣的責任。由于在實際操作中不足與最終目標相配套的、明確的中介目標，導致省下列監管部門在實踐中無所適從、難以抓住主要矛盾。另外，由于監管資源有限，因此所有監管資源應該用來實現監管目標。這就要求樹立風險監管的主導思想，這里的風險監管不是指對特定金融機構的風險防備，而是指要注重防備那些影響實現監管目標的風險。

第五，監管機構應根據金融機構對實現監管目標可能產生的風險對金融機構進行分類，從而把大局部資源用到那些風險較大的金融機構身上。由于金融機構對實現監管目標所產生的風險是經常變化的，因而對金融機構的分類也應定期進行。

第六，監管機構在實行監管措施時，應該進行本錢效益分析。任何一項監管措施都是有本錢的，包括監管機構實施監管本身所產生的本錢，以及金融機構的遵守本錢，這些本錢的總和應該要小于其所產生的效益。現實中，雖然監管效益很難量化，但應該在本錢效益的框架下，激勵金融機構的金融創新。

第七，法律應該明確規定監管機構負有一個重要的職責，即要提高普通消費者的金融知識。一個平安而穩定的金融制度不但要依靠監管機構的有效監管，還要依賴市場約束。市場約束取決于信息披露和公眾的金融意識。提高全體民眾的金融意識應該是責無旁貸的義務。

結語

2022年，是銀監會系統全面履行職責的一年。一年來，銀監會按照“以新思路、新機制、新舉措，開創銀行監管工作新局面〞的要求，認真落實科學開展觀，大力進行監管制度、方式和伎倆創新，著力推進銀行改革和開放，努力建設銀行風險管理長效機制，各項工作取得新進展，在監管理念和措施上表現出比擬令人鼓舞的進步，但是應該看到，銀監會的成立只是對中國人民銀行機構和職能的一次分設，實際上是原中央銀行監管模式的一個延伸，在監管專業化、監管模式創新等方面仍然要做出努力。另外，此次改革所引發的機構組織和協調本錢問題，將隨著時間的推移逐漸顯現出來，其中造成的監管真空和監管的效率損失不容無視。當務之急，是要加速理順和化解此次改革中的遺留問題，在實際工作中進一步明確中央銀行和銀監會的分工，建立健全金融監管部門、中央銀行、財政部以及其他相關部門之間的信息溝通與交流機制，進一步加強和改善