2015年廣東證券從業資格考試金融衍生工具概述考試試卷

2015年廣東省證券從業資格考試：金融衍生工具概述考試

試卷一、單項選擇題（共20題，每題3分，每題的備選項中，只有1個事最符合題意）1、金融期權與金融期貨的不同點不包括__。A.標的物不同，且一般而言，金融期權的標的物多于金融期貨的標的物B.投資者權利與義務的對稱性不同，金融期貨交易的雙方權利與義務對稱，而金融期權交易雙方的權利與義務存在著明顯的不對稱性C.履約保證不同，金融期貨交易雙方均需開立保證金賬戶，并按規定繳納履約保證金，而金融期權交易中，只有期權出售者才需開立保證金賬戶D.從保值角度來說，金融期權通常比金融期貨更為有效2、研究投資者在投資過程中產生的心理障礙以及如何保證正確的觀察視角的證券投資分析流派是__。A.學術分析流派B.心理分析流派C.技術分析流派D.基本分析流派3、我國《證券法》規定，公司申請股票上市的條件之一是向社會公開發行的股份達到公司股份總數的（）以上；公司股本總額超過人民幣4億元的，向社會公開發行股份的比例為10%以上。A．10%B．20%C．25%D．30%4、證券投資咨詢、信托資產管理或者其他金融資產管理的較好的經營業績和良好的社會信譽，最近3年沒有違法記錄，注冊資本不低于__億元人民幣。A．1B．2C．3D．55、如果市場是有效率的，那么，債券的平均利率和股票的平均收益率會（）。A.大體上接近B.不會接近C.股票的平均收益率會較高D.債券的平均利率較高6、行業特征及上市公司的基本財務數據來進行投資分析的分析方法稱為__。A.定量分析B.基本分析C.定性分析D.技術分析7、所謂“小QFII”是指_。A.外國專業投資機構到境內投資的資格認定制度B.本國專業投資機構到境外投資的資格認定制度C.境外人民幣通過在港中資證券及基金公司投資A股市場D.放寬境外人民幣或外匯經由此類機構去境外投資A股等市場8、__可以近似看作無風險證券，其收益率可被用作確定基礎利率的參照物。A.短期政府債券B.短期金融債券C.短期企業債券D.長期政府債券9、在實際運用中，股票內在價值的計算模型較為接近實際情況的是__。A.二元增長模型B.零增長模型C.不變增長模型D.以上全部都是10、下列關于機構投資者的說法，不正確的是__。A.在我國證券市場上，資金量超過100萬元的投資者被稱為機構投資者B.機構投資者包括基金公司、證券公司、保險公司、QFII,還包括投資公司和企業法人C.機構投資者具有資金與人才實力雄厚、投資理念成熟、抗風險能力強等特征D.在成熟的證券市場上，機構投資者的發育程度被視為評價市場穩定性的重要指標11、高通脹下的GDP增長，將促使證券價格_。A.快速上漲B.下跌C.平穩波動D.呈慢牛態勢12、__是指從事國民經濟中同性質的生產或其他經濟社會活動的經營單位和個體等構成的組織結構體系。A.行業B.產業C.企業D.工業13、將半年期利率y（或稱“周期性收益率”）乘以2得到的年到期收益率與實際年收益率的關系是__。A.一樣大B.沒有相關關系C.前者較小D.前者較大14、其他組織或個人。A.股東權利B.管理權利C.分配權利D.指揮權利15、下列說法不正確的是（）。A.平衡型基金的投資目標是既要獲得當期收入，又要追求長期增值。通常是把資金集中投資于股票和債券，以保證資金的安全性和盈利性B.在成長型基金中，還有更為進取的基金，即積極成長型基金C.收入型基金主要投資于可帶來現金收入的有價證券，以獲取當期的最大收入為目的D.成長型基金是基金中最常見的一種，追求基金資產的長期增值，投資于信譽度較高、有長期成長前景或長期盈余的公司的股票16、中國證券市場實行（）制度。A.公開交易B.中央登記C.中央管轄D.政府管轄17、（）是指證券是權利的一種物化的外在形式，它是權利的載體，權利是已經存在的。A.資本證券B.要式證券C.證權證券D.有價證券18、我國目前對證券發行實行的是（）。A.核準制B.審批制C.審查制D.核查制19、基金管理公司辦理特定客戶資產管理業務，單個資產管理計劃的委托人人數不能超過（）。A．50B．100C．150D．20020、遠期利率協議的參考利率應為經（）授權的全國銀行間同業拆借中心等機構發布的銀行間市場具有基準性質的市場利率。A.中國人民銀行B.國家開發銀行C.交通銀行D.建設銀行二、多項選擇題（共15題，每題4分，每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。錯選，本題不得分；少選，所選的每個選項得0.5分）21、某上市公司2008年利潤總額為6800萬元，年末股本總數為13000萬股，所得稅率為33%，上年滾存利潤為7100萬元。按規定提取10%法定盈余公積金，10%任意盈余公積金后，擬采用派發現金紅利方式進行分配，則__。A.每股收益（攤薄）為0.35元/股B.提取法定盈余公積金為455.6萬元C.提取任意盈余公積金為227.8萬元D.共最多可派發的現金紅利額10744.8萬元22、下列關于債券的敘述，說法錯誤的是__。A.流通性是債券的特征之一，也是國債的基本特點，所有的國債都是可流通的B.債券代表債券投資者的權利，這種權利不是直接支配財產權，而是資產所有權C.債券盡管有面值，代表了一定的財產價值，但它也只是一種虛擬資本，而非真實資本D.由于債券期限越長，流動性越差，風險也就較大，所以長期債券的票面利率肯定高于短期債券的票面利率23、下面關于證券市場的敘述，正確的是__。A.證券市場可分為有形市場和無形市場，無形市場的誕生是證券市場走向集中化的重要標志之一B.證券市場的結構是指證券市場的構成及其各部分之間的量比關系C.證券市場是市場經濟發展到一定階段的產物，是為解決資本供求矛盾和流動性而產生的市場D.從風險的角度分析，證券市場也是風險的直接交換場所24、非累積優先股票的特點是__。A.股息分派以年度為界B.股息分派以固定股息率為上限C.股東收入的穩定性高D.公司股息分紅的負擔輕25、從其產生的領域分析，外匯風險大致可分為__。A.商業性匯率風險B.金融性匯率風險C.全球性匯率風險D.區域性匯率風險26、上證綜合指數__。A.以1990年12月19日為基期B.以全部上市股票為樣本C.以股票成交量為權數D.以股票發行量為權數27、證券服務機構是指依法設立的從事證券服務業務的法人機構，下列屬于證券服務機構的是__。A.資信評級機構B.會計師事務所C.投資咨詢機構D.資產評估機構28、會計師事務所申請證券許可證，應當符合的條件有__。A.60周歲以內注冊會計師不少于20人B.上年度業務收入不低于800萬C.依法成立3年以上D.有限責任會計師事務所的實收資本不低于500萬29、以下關于證券交易所的闡述，正確的是__。A.以營利為目的B.不以營利為目的C.為證券的集中和有組織的交易提供場所、設施、實行自律性管理的法人D.交易所是整個證券市場的核心30、20世紀90年代以來，證券市場全球性的變化主要表現在__。A.投資者法人化B.證券市場一體化C.金融機構混業化D.交易所重組及公司化31、我國目前的證券發行制度實行核準制，并配之以__。A.網絡公示制度B.發行審核制度C.保薦制度D.連帶責任制度32、在金融期貨交易中，限倉的形式有__。A.根據保證金數量規定持倉限額B.根據不同的會員規定不同的持倉量C.根據不同的客戶規定不同的持倉量D.根據不同的經濟環境規定不同的持倉量33、場外交易市場與證券交易所共同組成了證券交易市場，場外交易市場主要功能是__。A.場外交易市場是證券交易所的必要補充B.場外交易市場為政府債券、金融債券、企業債券以及按照有關法規公開發行而又不能或一時不能到證券交易所上市交易的股票提供了流通轉讓的場所C.